İSFA’dan katılım finansında yeni nesil dijital çözüm: FonPure

İslami Finans Danışmanlık (İSFA), katılım finans ilkelerine tam uyum hedefiyle geliştirdiği yenilikçi dijital çözümü olan FonPure ürününü duyurdu.

İslami Finans Danışmanlık (İSFA) tarafından geliştirilen bu yenilikçi dijital platform, yatırım fonlarının portföylerinde yer alan şirketlerden elde edilen mahzurlu gelirleri saniyeler içinde hesaplayarak arındırma sürecini kolaylaştırıyor.

Borsa İstanbul Katılım Endeksi’ndeki şirketler, TKBB ve AAOIFI standartlarına göre sınırlı da olsa mahzurlu gelir elde edebiliyor. Katılım finans ilke ve esaslarına göre bu gelirlerin arındırılması ve elden çıkarılması gerekmektedir. Ancak bugüne kadar, bireysel yatırımcılar kendi pay senedi portföylerinde bu arındırmayı yapabilse de, yatırım fonlarında aynı şeffaflık ve erişim mümkün değildi.

2024 Kasım ayında SPK tarafından bünyesinde hisse senedi barındıran katılım esaslı yatırım fonlarının artık resmi olarak arındırma yapabilmesini mümkün kılan bir değişiklik yayınlanmıştı.

FonPure, işte bu ihtiyaca yüksek teknolojisiyle çözüm getiriyor. FonPure sayesinde katılım esaslı yatırım fonlarının portföylerinde oluşan mahzurlu gelirleri anında, güvenilir ve şeffaf biçimde öğrenebilir, yatırımınızı gönül rahatlığıyla yönetebilirsiniz.

Arındırma Nedir?

Katılım finans standartlarına uygun olmayan gelirlerin portföyden çıkarılması sürecine arındırma denir. Katılım finans ilkeleri gereğince hisse senedine sahip olunan şirketlerin mahzurlu kazançlarının arındırılması (hayır hizmetlerine bağışlanması) gerekmektedir. Bu kapsamda TKBB Danışma Kurulu “Pay Senedi İhracı ve Alım Satımı” standardında arındırma ile ilgili ilkeleri belirlemiştir.

Şirketlerin mali verileri altı aylık dönemler halinde açıklamaktadırlar ve bu dönemlerde oluşan mahzurlu gelirler şirketin toplam pay sayısına bölünerek bir pay başına düşen altı aylık mahzurlu gelir hesaplanır. Bu mahzurlu gelir şirketin hisse senetlerinin elde tutulma süresine göre arındırılır.

Örneğin, hisse pozisyonu altı aylık dönemin tamamında değil üç aylık döneminde taşınmışsa pay başına düşen mahzurlu gelirin yarısı arındırılır. Yatırım fonlarında da aynı husus geçerlidir.

Neden Önemli?

Borsa İstanbul Katılım Endeksi’ndeki şirketler zaman zaman belirli oranlarda mahzurlu gelir elde edebiliyor. Katılım finans ilkelerine göre bu gelirlerin yatırımcı portföyünden arındırılması şart.

FonPure’un Farkı Ne?

FonPure, gelişmiş yazılım altyapısıyla yatırım fonlarının arındırma sürecini dijital olarak optimize eder.

Böylece yatırımcılar:

• Şeffaf bilgiye ulaşabilir,
  
• Katılım finans ilkelerine uygun şekilde portföylerini yönetebilir,
  
• Gönül rahatlığıyla yatırım yapabilir.
  
  

FonPure sayesinde katılım esaslı yatırım fonlarında etik, şeffaf ve güvenilir bir yatırım artık herkes için erişilebilir hale geliyor.

İslami Finans Danışmanlık (İSFA) Hakkında

2014 yılında kurulan İSFA, katılım finansı, hukuk, şer’i yönetişim ve finansal danışmanlık alanlarında uzmanlaşmış bağımsız bir şirkettir.

Şirket; sermaye piyasaları, yatırım bankacılığı, sigorta, emeklilik ve fon yönetimi gibi alanlarda katılım finans ilkelerine uygun çözümler sunarak finansal ürün geliştirme, sukuk ihraçları, birleşme & satın alma, fon arındırma ve şer’i yönetişim konularında danışmanlık sağlamaktadır. 

İSFA; katılım finans ilkeleri, yerel ve uluslararası standartlar ile mevzuat çerçevesinde şirketlerin finansal ürünlerini analiz ederek ihtiyaca uygun çözümler geliştiriyor.

Ayrıca katılım finans ilke ve standartlarına uyum, regülasyon süreçleri ve sektörel dinamikler üzerine kapsamlı eğitim programları sunmaktadır. Finans sektöründeki profesyoneller ve kurumlar için özel olarak tasarlanan eğitimler, katılım finans ekosistemine dair teorik bilgiyi pratik uygulamalarla destekleyerek öğrenmeyi kalıcı hale getiriyor. 

Uzman ekibi, kuruluşların katılım finans ilke ve standartlarına uyumlu yapılar oluşturmasına destek verirken, sektörde sürdürülebilir ve yenilikçi iş modellerinin gelişimine katkıda bulunmaktadır. 


İSFA, kamu ve özel bankalar, sigorta ve emeklilik şirketleri, portföy yönetim şirketleri, kalkınma ve yatırım bankaları gibi birçok sektörde danışmanlık hizmeti vermektedir. Ayrıca, İslam Kalkınma Bankası (İSDB) gibi uluslararası İslami Finans kuruluşlarının Türkiye’ye sağladıkları yatırım ve kalkınma finansmanlarına da danışmanlık hizmeti sağlamaktadır. 


İSFA, tüm hizmetlerini yerel ve uluslararası yasal düzenlemelere ve katılım finansı ilkelerine tam uyum sağlayacak şekilde sunmaktadır. Türkiye Katılım Bankaları Birliği (TKBB) ve diğer düzenleyici kurumlar tarafından akredite edilmiş bir kuruluş olarak, proje ve çözümlerimizin Katılım finans ilke ve standartlarına uyumunu sağlamak için gerekli denetimleri ve kontrolleri titizlikle uyguluyor.  

İSFA’nın Temel Hizmetleri Nelerdir?

İSFA, 10 yılı aşkın süredir katılım finansı alanında sektörde öncülük eden bir danışmanlık firmasıdır. Hizmetleri, hem yerel hem de uluslararası düzeyde, finansal hizmet sektöründeki  kurumlara yönelik özelleştirilmiş çözümler sunmaktadır. Sağladığı hizmetlerin başlıcaları şunlardır: 

• Katılım Esaslı Ürün Geliştirme: İslami finans ilke ve prensepleri ve yürürlükteki mer’i hukukla uyumlu finansal ürünlerin tasarlanması ve geliştirilmesi
  
  
• Danışma Komitesi Oluşturma
  
  
• Sukuk İhraçları (Kira Sertifikası): 7 Haziran 2013 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan Kira Sertifikaları Tebliği (III-61.1) kapsamında sukuk ihraçları için uçtan uca danışmanlık hizmeti
  
  
• Yatırım Fonları: Katılım Finans ilkelerine uygun yatırım fonlarının kurulması ve dönüştürülmesi süreçlerine destek
  
  
• Hayat ve Emeklilik & Sigorta: Katılım esaslı sigorta ve emeklilik çözümleri sunuyor; ilgili düzenlemelere uyumlu çözümler
  
  
• Yatırım Bankacılığı: Yatırım ve kalkınma bankalarının katılım finans ilkelerine uygun faaliyetlerine yönelik danışmanlık
  
  
• Birleşme & Satın Alma (M&A): Katılım finans esaslarına uygun birleşme ve satın alma süreçlerinde stratejik danışmanlık
  
  
• Fon Arındırma: Katılım esaslı yatırım fonlarında şüpheli gelirlerin tespiti, hesaplanması ve uygun şekilde tasfiyesi hizmeti
  
  
• Eğitim: Katılım finansı üzerine finans profesyonelleri ve kurumlar için eğitim programları
   
• Katılım Ekonomisi ve Finansı İle İlgili Konularda Fıkhi Danışmanlık